万字解读美国最新加密金融监管格局(3)

这些虚拟货币相关问题与 2019 年纳税表上第一次出现的问题类似，但今年纳税表上的虚拟货币问题要求更为严格，每个人都必须如实填写纳税表，否则就会被判为犯有伪证罪。

由于对于“虚拟货币”的定义缺乏明确的指导，美国国税局的纳税表让一些加密货币用户感到困惑。Cane Island Global Macro 的投资经理 Timothy Peterson 表示，“如果你选择了‘否’，你是否犯了伪证罪？因为这是定义是不明确的。”一位加密货币税务专家将国税局纳税表中的问题比作“伪证陷阱”。其认为，如果你错误地回答了关于虚拟货币的问题，你可能会被指控作伪证。大多数人认为，国税局没有为纳税者提供足够的指导，让他们知道如何报告自己的加密收入，尤其是关于 DeFi 创新的报告。

或是因为之前纳税表引发的困惑，美国国税局 （IRS）于 2020 年 12 月 31 日又发布了修订后的 1040 指令草案，草案进一步阐明了虚拟货币一词所涵盖的内容。IRS 使用术语“virtual currency”来描述用作交易媒介的各种类型的可转换虚拟货币，例如数字货币和加密货币，并指出，无论采用哪种说法，如果特定资产具有虚拟货币的特征，它将被视为虚拟货币。更新后的草案要求如果公民在 2020 年期间购买了加密货币，则必须在第 1 页的虚拟货币问题上勾选“是”，尽管这可能不会触发任何应税事件。

另外，质押奖励该如何纳税？2020 年 8 月，四名美国国会议员周三致信美国国税局（IRS），议员在信中表示，将质押奖励作为收入征税可能会夸大纳税人参与这项新技术的实际收益。他们澄清说，质押应适当征税，纳税人从这些代币中获得的真实收益的确应该征税。对此，弗吉尼亚大学讲师 Abraham Sutherland 指出，质押协议可能每隔几分钟、几小时或几天就会创建一个新的区块，因此会释放新的代币。其中每个区块都可以被视为独立的应税事件，这意味着纳税人每年可能有数百个应税事件，这将使纳税人和国税局都感到头疼。

美国证券交易委员会的“达摩克里斯之剑”

美国证券交易委员会（SEC）可能是加密货币行业最为人熟知的美国监管机构。美 SEC 是 1934 年根据证券交易法令而成立，是直属美国联邦的独立准司法机构，负责美国的证券监督和管理工作，SEC 具有准立法权、准司法权、独立执法权。SEC 评判加密项目的核心标准在于该项目是否属于证券。测试标准为 Howey 测试，包括投资人需要投入资金或其他资源；投资人的资金、服务或物品在投资发起人的控制下集中统一投入共同的项目；投资人期待投资项目带来盈利回报，同时投资人也需要承担资本损失的风险；投资人的回报仅由投资发起人或与投资人无关的第三方赚取；一般来说，投资人不参与项目的实质经营，项目的成功与否与投资人无关。其中最关键的是投资人期待投资项目带来盈利回报。详细参考《美国非主权数字货币的法律监管路径》。

美国证券交易委员会（SEC）虽未对加密行业发布新规，但 2020 年动作频频，正对币圈实施“精准打击”。美 SEC 针对 Ripple 的诉讼将于 2021 年 2 月 22 日开庭。美 SEC 认为 XRP 属于证券，但 Ripple 在未注册发行的情况下，自 2013 年以来出售了超过 146 亿枚瑞波币，价值 13.8 亿美元，融易资讯网（www.ironge.com.cn），这属于非法发行证券。在 SEC 的大棒下，目前 Coinbase、Bitstamp、币安美国站（Binance US）、OKEx 等主流交易平台相继宣布将下架 XRP 交易。Bitwise Asset Management 的 Bitwise 10 加密指数基金等加密总产管理，公司也已清算其 XRP 头寸。这导致 XRP 价格直线暴跌。

12 月 29 日，Cinneamhain Ventures 合伙人 Adam Cochran 发推表示，「看起来 SEC 比我们想象的要活跃得多，而且正在探查许多项目和公司。」他表示 SEC 目前已经确认至少有一个是大项目，但似乎正处于积极调查阶段。1 月 5 日，加密投资机构 Cinneamhain Ventures 合伙人 Adam Cochran 发布推特称，一些资料表明波场（TRX）可能正在接受美国监管机构的调查，或与 Bittorrent 和 Poloniex 相关。TRX 价格受此影响出现大幅回撤。孙宇晨在社群内回应此事称：波场 1CO 时也没有将任何 TRX 出售给任何美国人，波场经过国际知名律所评估为非证券，并出具相应法律意见书。

曾被 SEC 盯上的不止 XRP 和 TRX。2019 年，SEC 还盯上过 EOS 和 Tezos。在2019 年 9 月 23 日，SEC 与 Block.one 最终达成和解，Block.one 同意通过支付 2400万美元（罚款额占其 Token 融资总额的0.58％）的民事罚款。2020年 3 月 23 日，Tezos 也与SEC达成和解，宣布其在长达两年的法庭之战后，选择以 2000万美元解决面临的诉讼问题。近期，SEC 向加密对冲基金 Virgil Capital 下达资产冻结令，指控基金创始人 Qin 误导投资者，将他们的钱投资于一种加密交易算法。