Uniswap 未来金融的驱动力，UNI 攀升主流币指日可待

2020 年，去中心化金融（DeFi）概念爆炸式增长，以太坊 DeFi 生态系统占比巨大，流动性挖矿（Yield Farming）是 DeFi 行情的主要引擎。

Uniswap 是 DeFi 领域最大的去中心化交易所，也是 Ethereum 的顶级应用之一。Uniswap 的爆发和交易量大幅增长，无疑是 2020 年 DEX 的领导者，一定程度上冲击了中心化交易所的江湖地位。

作为去中心化金融的重要组成部分，去中心化交易所启动流动性挖矿，锁定资金大幅增加。2019 年 Uniswap 发展迅速，截止年底，Uniswap 锁定额总价值是 2910 万美元。

2020 年 Uniswap 爆发，12 月 30 日，DeBank 数据显示，当前 DeFi 协议总锁仓金额突破 230 亿美元，当前锁仓金额排名前三的协议分别是 WBTC （31.3 亿美元）、Maker （28.3 亿美元）和 Uniswap （22.2 亿美元）。

纵向而言，2020 年 11 月 1 日，Uniswap 交易量超过 1.2 亿美元，占以太坊上 Dex 交易量的 52.42%。12 月 15 日，Uniswap 历史交易总量突破 500 亿美元，达到 516 亿美元。

截至 12 月 30 日，7 日成交额为 30.26 亿美元，是老牌交易所 Coinbase Pro 7 日成交额的 40%。需要强调的是，成立于 2014 年的 Coinbase Pro 在整体中心化交易所中排名第三位。

（数据来源：Debank 数据-DEX Ranking_Ethereum Decentralized Exchange Stat）

Uniswap 创始人 Hayden Adams 在推特上表示 :

Uniswap 在 8 年内的历史交易总量或可冲击至 1 万亿美元。

这不仅是一份野心，更是来自 DXE 头把交椅的自信。

从数据上而言，Uniswap 的交易数量也让它的竞争对手望尘莫及。Uniswap 以 493.17 亿美元稳居 DEX 交易量第一，且是第二名 Curve 交易量的 3 倍以上；Uniswap 以 1865.62 万笔交易数问鼎 DEX，是第二名 Kyberde 36 倍。

作为 DEX 的领导者，Uniswap 成为用户首选的去中心化交易所。根据 qkl123 数据显示，Uniswap 人均活跃用户远远超过其他 DEX，以日均 3W+的成绩位居第一。

（数据来源：qkl123）

作为 DeFi 生态中的重要基础设施，资金涌入也推动了去中心化交易所的流动性及资金池深度。

对于 2019 年蓄力，2020 年发展的新兴而言，Uniswap 的爆发给行业带来更多的可能性。关于 Uniswap 的探讨声此起彼伏，Uniswap 未来的成长性与价值空间到底如何，今天我们便来一探究竟。

Uniswap 的发展历程和概况

2018 年 11 月，Uniswap v1 发布，并且获得 Ethereum 基金会的 10 万美元资助。2019 年 4 月，Uniswap 获得 Paradigm 182 万美元的种子融资，2020 年 5 月推出升级版本 Uniswap v2。

2020 年 6 月 Uniswap 在 A 轮融资中以 3900 万美元的前期估值筹集了 1100 万美元，该轮融资由 Andreessen Horowitz 牵头，USV、Paradigm、Parafi Capital 等投资方也加入其中。

正如最近提交给美国证券交易委员会（SEC）的 Form D 所示，Uniswap 团队将使用这些资金来雇用更多的开发人员和团队成员，从而构建 Uniswap V3。该版本的以太坊去中心化交易所有望极大地增加该协议的灵活性和资本效率。

Uniswap 是部署在以太坊网络上的去中心化代币交换协议。在 Uniswap，任何资产都可以上市，具有去中心化、无须许可和不可停止等特性，这与传统交易所存在本质的差别。传统中心化交易所以类似于中介的身份为买方和卖方提供自由买卖的市场，卖方和买方通过撮合引擎达成交易，这个过程中用户需要将资产存储在交易所，进行挂单，在买价高于或等于卖价的时候达成交易。

Uniswap 不同于传统交易所，提供 ETH 以及 ERC20 代币兑换的流动性池，用智能合约来实现去中心化信任的交易机制，并不托管用户的资产，没有注册、身份验证和提取限制等，可以自由存入代币进行兑换，交易用户不需要进行挂单操作，实现随买随卖，自由提取，提升了交易速度和加快了确认时间，优化了用户交易的体验。

Uniswap 核心运作方式