湖北消费金融去年净利润下滑84% 未偿资产存在集中风险

　　记者 | 胡颖君 

　　时隔3个月后，湖北消费金融再度启动ABS发行计划。 

　　3月18日，湖北消费金融向全国银行间债券市场提交了“楚赢2021年第一期个人消费贷款资产支持证券发行说明书”，发行规模5.4亿元；与此同时，其2020年业绩状况也浮出水面。 

　　2020年，湖北消费金融实现营业收入9.3亿元，较2019年末7.63亿元增长21.76%。截至2020年末，总资产90.1亿元，较上年同比增长2.4%。发放贷款和垫款77.28亿元，与2019年基本持平。

　　图片来源：发行说明书　　

　　在颇不平静的2020年，湖北消费金融出现了“增收不增利”的情况，且净利润遭遇断崖式下滑。发行说明书披露，2020年公司净利润仅1565.75万元，同比大幅下降84.16%。 

　　横向对比来看，2020年，招联消费金融实现营收128.16亿元，净利润16.68亿元；兴业消费金融营收64.65亿元，净利润13.5亿元。由此观之，湖北消费金融与消金第一梯队差距显著。 

　　截至2020年末，湖北消费金融不良贷款率2.32%，较上年同期增长0.11个百分点，资本充足率15.04%，较2019年同比下滑2.85个百分点，拨备覆盖率为178.07%，同业拆入资金余额占资本净额比例达60.74%。

　　图片来源：发行说明书　　

　　一位不愿具名的业内人士告诉界面新闻记者，湖北消费金融可能是2020年受疫情影响最大的消费金融公司，业绩大幅下滑也在预期之内。“由于众所周知的原因，较高的逾期率也进一步吞噬了公司的净利润。”上述人士称。 

　　值得注意的是，发行说明书中着重提到了“集中度风险”。 

　　据说明书披露，初始入池资产的借款人分布最多的前两大地区为湖北省、四川省，入池金额占比分别是 25.42%和 13.44%；前五大地区入池资产未偿本金余额占比为 70.30%。因此初始入池资产存在地区集中的风险，若相关省份出现区域性经济不稳定，可能对该地区借款人的贷款偿付产生负面影响，从而影响信贷资产支持证券的还本付息。 

　　中债资信认为，总体来看，该ABS资产池分散程度较高，但信用质量处于一般水平。 

　　而界面新闻记者对比兴业消费金融此前发行的《兴晴2020第一期个人消费贷款ABS》发现，发行机构认为该ABS基础资产借款人的分布地区相对较分散，地域集中度风险相对较小；且评级机构中债资信认为入池资产“总体基础资产信用质量较高”。 

　　2015年4月，湖北消费金融正式开业，成为全国第8家、华中地区首家开业的全国性消费金融公司，注册资本3亿元。历经两轮增资扩股，湖北消费金融注册资本增至9.4亿元，目前第一大股东为湖北银行，持股比例31.91%。而玖富通过旗下子公司新疆特易数科信息技术有限公司曲线入股，持股比例24.47%，为第二大股东。 

　　湖北消费金融目前有线上、线下两个产品线。线下业务主要是指单笔贷款在5万元-20万元之间的大额消费贷款，根据担保方式可分为信用类、抵押类、保证类。其中，融易资讯网（www.ironge.com.cn），信用类下设嗨贷-悦居、嗨贷-保单、嗨贷-积金、嗨贷-悦行等多个子产品；抵押类下设嗨贷-乐居等产品；保证类自2017年起陆续停止新增。2019年，在原有产品的基础上，湖北消费金融上线菁英贷、嗨享贷等产品。线上业务主要是指单笔贷款金额在5万元以下，线上获客、线上审批、线上支取的小额消费贷款。 

　　事实上，早在去年12月份，湖北消费金融便计划于全国银行间债券市场发行一期ABS，发行规模为7.5亿元，并披露了发行说明书、评级报告等诸多材料，然而时隔数天后却临时取消。发行机构交银信托公告解释称：“发起机构综合考虑市场环境与自身实际情况，并经发起机构、发行人与主承销商充分沟通，协商一致后决定取消本期资产支持证券发行计划。”