蛋壳公寓漩涡中的微众银行：债务转移破租金贷三角困局

　　时代周报记者 黄嘉祥 

　　看到微众银行最新发布的方案后，蛋壳公寓(DNK· NYSE)租客陈蓝（化名）心中悬了半个多月的石头落下一半。  

　　12月4日下午，微众银行官方发布声明称，蛋壳租金贷客户退租后，与该行签署协议，将退租后蛋壳公寓所欠客户的预付租金，用于抵偿客户在银行的贷款。微众银行将结清该笔贷款。  

　　今年6月，陈蓝通过蛋壳公寓“租金贷”的方式在北京租下一个房间，租期一年。随着蛋壳公寓爆雷之后，他也经历了房东换锁、停水、停电等遭遇。实际上，这样驱赶租户的案例自11月以来在各地接连上演。  

　　如今，微众银行的这一则公告，让陈蓝松了一口气，“终于算是解决了租金贷的事，暂时不用再担心征信问题了”。  

　　“微众出台的新方案本质是债权转让行为，将租户与银行之间的债权债务关系，变更为长租公寓机构与银行之间的债权债务关系。这一方面能使债权回收过程变得更为高效，另一方面也能保护处于弱势地位的租户。”12月4日，麻袋研究院高级研究员苏筱芮对时代周报记者表示，此次微众方案或能为此后相似危机处理形成示范效应。  

　　12月5日，微众银行相关负责人独家回应时代周报记者称，自蛋壳公寓出现危机之后，该行一直在寻找解决方案。目前，蛋壳重组方案正在商讨，蛋壳未来若能“活过来”，相应风险也将迎刃而解。  

　　先天困局难解  

　　过去半个多月时间里，陈蓝的心始终悬着，时刻担心被房东驱赶出去，这一切则源于半年前使用租金贷租房。  

　　2020年6月，在蛋壳公寓管家带领下，陈蓝在北京丰台区看了多间房子，最终选择距离公司最近的一间。确定之后，蛋壳公寓管家向陈蓝介绍了蛋壳公寓月付、季度付、半年付、年付的付款方式，以及各种付款方式的优惠。  

　　彼时，手中并无积蓄的陈蓝选择了月付方式，但前提是要签下一份与微众银行的租金贷合同。他向时代周报记者介绍，蛋壳管家并没有仔细解释租金贷，更多的是介绍选择租金贷所能享受的优惠。他看中的房间每月2890元的房租，选择租金贷优惠政策，一年可省下8600多元，这样算下来每月房租为2100多元。  

　　在这样的优惠条件吸引下，陈蓝签下租金贷合同，成为微众银行16万多名租住在蛋壳公寓的客户之一。5个月后，这笔贷款令他陷入两难境地。  

　　多名蛋壳租金贷租户向时代周报记者表示，在签合同环节，蛋壳管家热衷于推荐租金贷的月付模式，但并未详细解释租金贷具体条款及潜在风险。 

　　在租客签下一份份租金贷合同的背后，风险也在慢慢地积累。  

　　长租公寓运营商往往采用“长收短付”的方式，在租客与长租公寓运营商签订房屋租赁合同时，亦与运营商合作的金融机构签订贷款合约，金融机构一次性将一年的租金支付给运营商，租客则按月再向金融机构偿还租房贷款，运营商则向房东按季度或按月付租金。如此一来，运营商利用租户信用贷款搭建起了资金池。  

　　租金贷为蛋壳公寓扩张提供了重要支撑：通过“高进低出”的方式不断扩大规模，即高价从房东手中抢夺房源，以低价租给租客同时也留下了巨大隐患。  

　　2017年，蛋壳公寓管理5.218万间公寓。2019年，这一数字增至43.83万间。相应的，2017―2019年，蛋壳公寓租客使用租金贷的占比分别高达91.3%、75.8%、65.9%，远高于住建部要求租金贷占比不超过30%的规定。  

　　此种模式中，一旦长租公寓运营商发生跑路或资金链断裂，房东无法继续收到房租，进而驱赶租客，但租客还需偿付贷款。如今的蛋壳公寓便是陷入了此般困局。  

　　接近微众银行的一名知情人士告诉时代周报记者，“微众实际上做了大量努力，积极去做一些救助和重组蛋壳的方案，但因种种原因失败了。”  

　　自蛋壳在11月资金链断裂之后，陈蓝和其他蛋壳租户一样，多次前往蛋壳总部寻求解决方案，但均无果而归。房东与租客之间的矛盾也随之爆发，房东曾多次要求陈蓝搬离，甚至通过换锁、停电、停水方式来驱赶租户。这也是大多数蛋壳公寓租户面临的窘境。 时代周报记者从多名蛋壳租户处获悉，为了缓解当前的困局，他们不得不与房东私下再签下租房协议，在原有租期内，房租减一半，各自承担一半损失。“租户和房东各退一步，只能损失部分资金来换取继续居住的权利 。”一位深圳蛋壳租户对时代周报记者说。  

　　债务转移 

　　随着蛋壳与租户之间矛盾的不断累积，与蛋壳公寓开展租金贷合作的微众银行也被推至风口浪尖。