A股三大指数收跌 科创板次新股逆市爆发(2)

　　事关楼市去库存！央行推进会重磅部署 保障性住房再贷款实施规定近期将发

　　6月12日，中国人民银行在山东省济南市召开保障性住房再贷款工作推进会，调研推广前期租赁住房贷款支持计划试点经验，部署保障性住房再贷款推进工作。中国人民银行行长潘功胜出席会议并讲话。潘功胜行长在会上表示，近日，人民银行将和金融监督管理总局尽快印发保障性住房再贷款的究竟实施规定，明确监管政策和操作流程。

　　年内大肉签频现 打新赚钱效应越来越明显

　　截至6月12日，2024年以来共有41家新股上市，融易新媒体消息，按照上市首日最高价与发行价对比，24只新股最高打新收益超过1万元，2只新股超过10万元，位居首位的是诺瓦星云，公司主营LED显示控制系统、视频处理系统，发行价126.89元/股，上市首日最高价达到418.68元/股，打新最高收益达到14.59万元；其次是达梦数据，打新最高收益11.32万元。利安科技、汇成真空打新最高收益分别为7.59万元、4.59万元。

　　机构策略

　　中信建投：AI开启算力时代，国产算力产业链加速

　　中信建投研报指出，AI开启算力时代，国产算力产业链加速。AIGC引发内容生成范式革命，云端算法向大模型多模态演进，硬件基础设施成为发展基石，GPU、HBM等供应紧缺。在海外HBM产能紧缺的背景下，国产算力芯片、存储芯片迎来国产化窗口期。后摩尔时代算力需求爆发，制造工艺技术创新突破，一方面，算力急需高性价比解决方案，先进封装工艺迭代成为新的发展趋势，国内封测龙头正积极布局；另一方面，在台积电、三星电子等龙头竞争下迈入3nm时代，国产龙头也在奋力追赶。

　　光大证券：5月批发销量创新高，新能源车渗透率加速提升

　　光大证券研报表示，5月零售销售数据同比下降主要受到去年同期价格战刺激下的高基数影响，但从环比表现来看市场仍呈现出平稳复苏趋势。新能源成为拉动全月销量的关键动能。考虑到中央以旧换新补贴拉动作用逐步显现、各地方跟进发布购车优惠（地方与中央补贴可叠加、部分地区放宽置换要求）、以及头部车企推动技术降本保持市场高景气度，再叠加主机厂季末冲量的影响，我们预计6月销量数据延续环比增长态势。

　　方正证券：政策与地产行业的分歧导致资本市场对板块普遍预期不强，当下分歧中蕴含着机会

　　方正证券研报表示，政策与地产行业的分歧导致资本市场对板块普遍预期不强，但当下板块仍处于低估值、低持仓的核心事实没有改变，在中央定调坚决，政策加速发酵的环境下，板块估值修复空间较大，当下分歧中蕴含着机会，在此贝塔行情之下，仓位更加重要。此外，建议关注二手房；②商业运营和地产开发双轮驱动；③高股息及现金流健康的物管公司。

　　华泰证券：养殖景气上行可期，养猪持续降成本缓补栏

　　华泰证券研报表示，1）生猪养殖方面，对于今年下半年猪价预期或可更乐观，资金压力等因素制约下行业/上市公司产能或不会出现快速明显增加、明年猪价或亦值得期待。同时，行业及多数上市公司养殖成本近期持续明显下降，单头盈利空间有望放大。本轮周期猪价反转后自繁自养生猪养殖盈利或有望回归正常周期规律、持续1年以上。2）肉禽养殖方面，产能收缩+猪鸡共振，24H2肉禽养殖链景气有望上行。3）动保方面，猪用产品销售或尚未出现明显向好拐点。