2021保险业“图景”展望

　　在业内人士看来，2021年健康险大有可为，车险负增长已成定局，保险科技将进入“智能化”时代。而谈及保险股，多家券商表示“看好”。

　　2020年，保险业迎来巨变！

　　史上最大力度车险综改正式实施；重疾险时隔13年发布新规；“惠民保”火爆全国；保险资管“1+3”框架全面落地；天安财险等4家保险公司被接管；头部险企掌门人大变更；保险业对外开放力度再加大……

　　展望2021年，健康险大有可为；车险负增长已成定局，但盈利水平或仍可保持良好水平；保险科技进入“智能化”时代，大数据、云计算、物联网等技术将得到大规模应用；券商纷纷发声表示“看好”保险股……

　　新的一年，走得远和走得有力同样重要。

　　1 健康险持续领跑

　　2020年，最火爆的依然是健康险。

　　银保监会最新数据显示，受疫情影响，保险业2020年1月至11月保费收入增速仅6.46%，健康险却依然实现了16.4%的增速，揽收保费7642亿元，成为2020年行业保费增长的重要来源。

　　2021年，健康险是否能延续高增长？

　　“受疫情和整体宏观经济环境影响，健康险2020增速有所下滑，全年增速预期15%左右，但相比于其他人身险和财产险业务，仍然是增长最为强劲的险种之一，后续年份仍有望维持这样的增速。”明德精算咨询合伙人蒋冠军在接受《国际金融报》记者采访时总结称。

　　他分析指出，一方面，随着疫情得到有效防控，国内总体经济形势乐观向好；另一方面，国家持续出台政策推动商业健康保险的发展，新的业务类型有望成为新的增长点，如2020年迅速发展的城市普惠型商业补充医疗险(“惠民保”)和长期护理业务更大范围试点推进。

　　“惠民保不仅可有效缓解医保资金支出过快上升的压力，同时能够避免老百姓因灾难性医疗支出因病致贫或因病返贫，切实解决了一部分人群的保障需求。”对于2020年大火的惠民保，蒋冠军给予了充分的肯定，他同时坦言，惠民保还有诸多问题亟待解决。

　　如各地特药目录和产品保障没有明确规范，也没有充分考虑医保统筹地区的具体情况；部分地区的保障片面追求价格竞争力，没有充分关注产品的普惠属性，提升的保障水平有限；精算定价没有发挥应有作用，各地的实际经营状况存在很大差异；健康管理功能暂时缺位，商保的角色定位仍局限于财务转移；医保和商保行业也缺乏跨界交流，尚未形成有效协同，影响参保率的进一步提升。

　　“随着监管方的协同规范，行业主体的进一步重视，更多基于市场需求体现地区差异化、多元化的产品将陆续推出，通过市场手段完成产品的自然迭代，惠民保项目整体将获得更大的发展。”蒋冠军坚定地说。

　　随着旧版重疾险产品的陆续下架，2021年2月新版重疾险产品将全面上线，对保险公司来说是机遇还是挑战？

　　在蒋冠军看来，融易新媒体，重疾新规总体有利于减少理赔纠纷，规范市场销售行为，且为产品保障调整提供了更灵活的空间。这意味着保险公司有机会开发组合式、可选择式产品，以满足市场差异化、多元化需求。

　　“我们也关注到目前健康险市场重疾一险独大的格局在全球范围都比较少见。”蒋冠军认为，后续的重疾险可能在提供定额结付的同时，更多考虑和医疗结合，增加服务属性，切实帮助被保险人管理健康风险和获取医疗服务。

　　疫情下，价格相对较低的百万医疗险深受消费者欢迎。据艾瑞咨询与众安保险联合发布的《中国百万医疗险行业发展白皮书》，2020年该险种的用户规模或突破9000万，百万医疗险市场将在未来几年保持每年25%至40%的增速，到2025年，全市场保费规模将达到2010亿元。

　　2 车险整体利润仍可期

　　2020年9月19日，车险综合改革正式实施。

　　在“降价、增保、提质”的阶段性目标下，车险保费收入连续两个月占比跌破60%，且连续两个月实现负增长。2020年11月当月，车险保费收入为653亿元，同比负增长11.4%，相比10月，负增长幅度进一步扩大。

　　2021年的车险市场，能否走出低迷？

　　今日保车险合伙人庞博告诉《国际金融报》记者，2021年的车险负增长已经是个定局，毕竟新车的产销量还没有回归到正增长水平。同时，车险产业链人员大部分收入也会下降，但一些细分市场的公司会过得不错。

　　庞博说，车险保费的负增长，对于重资产的公司来说影响确实较大，而轻资产的公司得益于未到期责任准备金的摊回，甚至有财务优化的可能。对于行业来说，车险的经营结果，取决于市场费用的投入水平和保险公司对于固定成本的结构调整。他认为2021年车险整体利润应该还能保持良好水平。