毛利率逐年下滑实控人被立案调查 劲拓股份拿什么突出重围

　　毛利率逐年下滑实控人被立案调查 劲拓股份拿什么突出重围

　　实际控制人处于被调查状态的劲拓股份，今年虽然实现了连续3个季度业绩大增，但调查的最终结果、竞争激烈的行业生态、变幻的市场需求，让一切都处于不确定状态。

　　《投资者网》陈翩翩

　　近期，深圳市劲拓自动化设备股份有限公司（下称“劲拓股份”，300400.SZ）处于多事之秋。

　　刚刚因发布员工持股计划草案受到证监会关注不久，公司实际控制人吴限又因涉嫌操纵证券市场被证监会立案调查，。

　　公司称立案调查“系针对个人”

　　10月28日，劲拓股份收到中国证券监督管理委员会下发的《调查通知书》（编号：深专调查字 2020 266 号），因公司控股股东、实际控制人、董事长吴限涉嫌证券市场操纵，根据《中华人民共和国证券法》的有关规定，中国证监会决定对其立案调查。

　　公告称，上述立案调查事项系针对吴限先生个人的调查，与上市公司无关。在立案调查期间，吴限先生可以正常履职，公司董事会亦可以正常运作，公司日常经营管理由公司管理层负责，该事项尚不会影响公司日常生产经营活动。

　　企查查数据显示，吴限，出生于1968年5月，冶金专业，曾任职于贵州铁合金厂、日东电子，1996年创立深圳市劲拓实业有限公司；2005年起担任深圳市劲拓自动化设备有限公司董事长；2010年1月至今担任劲拓股份董事长。

　　来源：企查查

　　值得注意的是，吴限并非只在劲拓股份一家任职。其相关联的企业有8家，控制的企业有9家，间接持股的企业有56家之多，涵盖矿业、智能科技、自动化设备、投资、生态农业等领域。

　　而公司上市之初的招股说明书披露，实际控制人吴限除控制劲拓股份外，还实际控制贵州劲同矿业有限公司，控制人涉矿这一概念在当时曾引起媒体关注。

　　对于董事长被调查事件的进展，公司证券投资部回复《投资者网》称，上述立案调查事项的结果仍存在不确定性，截至目前吴限先生仍然正常履职，相关事项尚待调查结果，公司将密切关注相关事项的进展情况；

　　对于董事长被调查原因，劲拓股份仅称，上述立案调查事项系针对吴限先生个人，与公司近期发布的员工持股计划草案无关，与上市公司无关。

　　来源：公司三季报

　　此外，2020年三季报数据显示，作为控股股东的吴限，直接持股比例达32.86%，持股数量约为7972万股，但其股权已多数质押，数量为4530万股，质押比例为56.8%。资料显示，其最近一次质押是今年9月份，质押数量为470万股，此次质押是针对部分股份进行补充质押。

　　对于过半数质押股份的用途，劲拓股份称，吴限股权质押用途主要为个人融资和补充质押。近3年，其新增质押主要用于归还质押融资及资金利息、补充质押。截止目前，其质押股份不存在平仓风险或强制过户风险。

　　员工持股受让价过低

　　除控制人被调查外，公司近期公布的员工持股计划草案也受到证监会的关注。

　　9月21日，劲拓股份发布《第一期员工持股计划管理办法》，公告显示，员工持股计划将以3元/股受让公司回购专用账户已回购的部分股份。

　　截至9月21日收盘，劲拓股份股价为16.59元。以此计算，回购价的折价高达82%。

　　该持股计划随即被质疑为向员工输送利益，也引发深交所关注。深交所第2天即发出关注函，要求补充说明员工持股计划受让价格的确定依据及其合理性，员工持股计划受让价格远低于回购股份均价是否符合《关于上市公司实施员工持股计划试点的指导意见》中“盈亏自负，风险自担”的基本原则；补充说明业绩考核标准设置的合理性，是否有助于发挥员工持股计划激励作用等。

　　对此，劲拓股份在9月28日的回复函中称，公司现阶段发展急需稳定人才队伍，如受让定价过高，影响员工参与积极性，并设立了锁定期及约束机制，激励与约束对等，上述受让价格符合相关规定。

　　来源：公司公告

　　关于业绩考核标准的设置，劲拓股份参考了上市公司的员工持股计划草案进行了修订，将对应业绩目标设置为超过近三至五年业绩均值。