被罚款近百万，资本充足率下降！紫金银行业绩增长难掩短板？

　　《投资时报》研究员  田文会 

　　岁末领到罚单，令2022年全年很少挨罚的江苏紫金农村贸易银行股份有限公司（下称紫金银行，601860.SH）几多有些难过。 

　　2022年12月30日，央行网站信息显示，因未按划定推行客户身份识别义务，人民银行南京分行于当年12月28日抉择对紫金银行罚款99.6万元。 

　　《投资时报》研究员留意到，该行还涉及多宗诉讼，股权方面则有部门股东股权存在质押和冻结环境，同时，该行可转债转股比例较低。 

　　停止2022年尾，2021年1月29日即可以开始转股的紫金银行可转债，累计只有39万元转股，尚未转股的可转债金额占可转债刊行总额的99.9913%。该行今朝股价较转股价低出较多。 

　　1月12日，紫金银行收于2.58元，较该行2019年1月上市刊行价3.14元跌17.83%，较2019年3月最高价10.69元（前复权）跌去75.87%。 

　　2022年12月30日，紫金银行收于2.59元，较上年最后一个生意业务日收盘价3.24元（前复权）跌20.06%。 

　　2022年前三季，紫金银行归属于上市公司股东的净利润同比增7.23%，不外手续费及佣金净收入同比降39.84%，公允代价变换收益同比降65.37%。2022年三季度末，该行成本富裕率、焦点一级成本富裕率别离为14.46%、10.51%，较2021年尾别离下降0.74个百分点和0.14个百分点，且皆低于同期贸易银行整体程度。 

　　《投资时报》就上述惩罚、可转债转股、成本富裕率下降等问题向紫金银行发送了相同函，停止发稿尚未收到回覆。 

　　被罚近百万 涉多宗诉讼 

　　岁末，紫金银行从人民银行领到一张罚单，给该行2022年的收尾添了点暗色。 

　　央行网站信息显示，2022年12月28日，人民银行南京分行抉择对紫金银行罚款99.6万元，原因是未按划定推行客户身份识别义务。 

　　而据紫金银行2022年半年报，该行深化“内控合规打点建树年”勾当，拟定年度合规案防事情筹划，完善授权书和案防责任状的签订内容和范畴。同时，开展合规文化建树。 

　　紫金银行还涉及不少诉讼。2022年半年报显示，当年上半年尾，该行未决诉讼有254笔，涉及金额4.2亿元。个中信贷类诉讼248笔，涉及金额3.99亿元。 

　　同时，紫金银行还在股权方面面对可转债转股比例低、部门股权被质押和冻结等环境。 

　　1月3日，紫金银行告示了可转债转股功效暨股份变换环境。停止2022年12月31日，累计共有39万元“紫银转债”已经转换成该行股票，累计转股数为87236股，融易新媒体，占可转债转股前该行已刊行股份总数的0.0024%。尚未转股的可转债金额为449961万元，占“紫银转债”刊行总额的99.9913%。个中，2022年四季度，仅有3000元“紫银转债”转为该行股票，转股数为759股。 

　　紫金银行于2020 年7月23日果真刊行面值总额45亿元的可转换公司债券。“紫银转债”于2020年8月17日起挂牌生意业务，转股期为2021年1月29日至2026年7月22日。今朝转股价值为 3.95 元/股。 

　　2022年最后一个生意业务日，紫金银行收于2.59元，与转股价值对比低出34.43%。 

　　股权质押和冻结方面，据紫金银行2022年半年报，当年上半年尾，质押股份总计约1.33亿股，占该行总股本比例为3.64%，涉及18户股东。个中，主要股东南京飞元实业有限公司持有该行股份约1233.74万股，出质378万股，质押比例30.64%。 

　　冻结股份总计约1.59亿股，占该行总股本比例4.33%，涉及55户股东。 

　　手续费及佣金净收入下降较快 

　　2022年前三季，紫金银行营收同比略增，净利润增速快于营收增速，不外手续费及佣金净收入及公允代价变换收益同比下降较快。 

　　2022年前三季，紫金银行营业收入为33.76亿元，同比增2.04%；归属于上市公司股东的净利润为12.75亿元，同比增7.23%，高于同期贸易银行整体1.24%的净利润同比增速。 

　　营业收入中，手续费及佣金净收入为0.44亿元，同比降39.84%，主要因手续费及佣金支出为0.88亿元，同比大增127.64%；公允代价变换收益为0.27亿元，同比降65.37%，主要因为债券公允代价变换损益淘汰。 

　　该行另一主要营收项目利钱净收入2022年前三季为30.4亿元，同比增3.23%。不外，三季度净息差为1.82%，虽较当年上半年尾1.79%上升，但较2021年度净息差仍下降0.01个百分点。 

　　对付2022年四季度和2023年的息差变换，紫金银行在2022年11月10日投资者干系勾当上暗示，该行僵持调优资产布局，强化贷款利率管控，优先投放议价本领强的小微企业贷款；同时从严控制布局性存款、大额存单等高息存款的局限，压降同业欠债，前三季度净息差已呈回升态势。跟着存款利率的调解，估量2023年息差收窄压力将获得进一步缓解。