上交所出台通知进一步强化退市风险揭示

　　2023年1月13日晚间，在中国证监会指导下，上交所宣布《关于增强退市风险公司2022年年度陈诉信息披露事情的通知》(以下简称《通知》)，同时配套修改相关告示名目指南，要求已被实施财政类退市风险警示的上市公司(以下简称退市风险公司)在年度陈诉披露前增加风险提示频率及针对性，包罗区分差异景象举办重点提示、按要求披露年度陈诉体例及审计希望等，旨在敦促相关上市公司及其管帐师事务所等主体归位尽责，隆重评估并充实展现退市风险，赶早明晰市场预期，彰显上交所进一步严格落实退市制度、掩护投资者好处的刻意。《通知》主要内容如下。

　　一是适度增加退市风险展现的披露频次。上市公司退市影响重大且遍及，对投资者会发生深远影响。但现有法则下，个体公司风险提示告示的披露频次低，告示内容较为笼统，缺乏针对性和时效性，未能有效提示业已存在的退市风险。对此，上交所依据《上海证券生意业务所股票上市法则》9.1.7条等划定，适度增加了财政类退市风险提示告示的披露次数，要求退市风险公司在首次风险提示告示披露后至年度陈诉披露前，该当每10个生意业务日披露1次风险提示告示，向投资者提醒相关公司存在退市风险。

　　二是聚焦7类风险景象加强风险展现针对性。退市风险公司环境巨大。为强化风险展现结果，便于投资者领略，《通知》首次明晰退市风险公司如涉及7类较高终止上市风险景象的，应予以重点提示，主要包罗业绩预告相关指标触及退市尺度、尚未礼聘管帐师事务所、管帐师事务所对公司是否触及退市景象的判定与公司存在重大分歧、影响公司是否触及退市景象的事项尚未核实并推行信息披露义务、公司估量退市风险与前期披露呈现重大变革等景象。为便于上市公司精确展现风险，上交所同步修订了主板、科创板终止上市风险提示告示名目，要求退市风险公司团结自身环境具体阐明说明股票大概触及的终止上市景象及其原因，晋升风险提示的可读性和有效性。

　　三是强化年度陈诉体例希望披露及风险展现。退市风险公司年度陈诉体例希望及审计意见范例直接影响是否触及退市指标。为防备退市风险公司“溘然灭亡”，《通知》明晰退市风险公司该当在年度陈诉预约披露日前20个生意业务日和10个生意业务日披露年度陈诉体例及最新审计希望环境，说明重大管帐处理惩罚、要害审计事项、审计意见范例、审计陈诉出具时间布置等事项是否与管帐师事务所存在重大分歧。管帐师事务所就前述事项与公司存在重大分歧的，可以向上交所陈诉并同步出具专项说明文件，说明详细分歧及最新审计希望环境。

　　四是提醒退市风险公司重点存眷4大类事项。营业收入确认及扣除、很是常性损益认定、审计意见范例和保壳生意业务或成本运作的管帐处理惩罚是涉及退市的重点规模和重要环节。《通知》要求退市风险公司环绕上述4类事项举办重点核实。其一，在收入确当真实精确的基本上，严格凭据法则举办营业收入扣除及披露；其二，团结公司自身业务实际环境和关联水平，依规精确认定很是常性损益项目；其三，高度存眷上期非尺度审计意见涉及事项在本期的希望环境，克制通过年尾突击改观管帐师事务所等方法“购置”审计意见以规避退市；其四，隆重处理惩罚保壳生意业务及成本运作，依规举办管帐处理惩罚，不得通过虚增收入、违规确认收益等方律例避退市。

　　五是督促“要害少数”和中介机构归位尽责。退市风险公司董事、监事、高级打点人员可否勤勉履职，管帐师事务所可否做到隆重、独立判定，直接影响上市公司年度陈诉信息披露的质量和退市风险展现的结果。《通知》细化相关责任主体尽责要求，明晰退市风险公司董事、监事、高级打点人员该当高度重视年度陈诉体例及披露事项，获取充实、全面的决定依据信息，公道利用异议权。审计委员会该当增强与管帐师事务所的相同，对其审计事情举办一连性监视及审查。管帐师事务所该当团结退市风险公司特点，增强审计执业质量控制，依规就营业收入扣除及很是常性损益等事项出具专项核查意见，得当判定上期非标事项对本期财政报表的影响，隆重颁发意见。

　　关于增强退市风险公司2022年年度陈诉信息披露事情的通知

　　上证发〔2023〕5号

　　各上市公司及相关市场参加人：