百亿私募俱乐部减员：产品备案下滑，运舟资本、勤辰资产等黯然退出

　　“百亿私募俱乐部”格局生变。

　　据私募排排网最新数据，截至2024年2月，国内百亿管理规模私募共计98家，其中主观私募有51家，量化私募有32家，“主观+量化”策略并行的百亿私募有15家。

　　近两年，百亿私募数量一直超过百家，最高时接近120家。但在今年百亿私募数量跌破百家。相较于2023年底的104家，目前百亿私募总数减少了6家。究竟来看，包括勤辰资产、运舟资本等知名机构在内的10家私募退出了“百亿俱乐部”，友山基金等4家私募机构则加入百亿级阵营。

　　值得关注的是，受市场波动等因素影响，私募证券投资基金备案数量明显下滑，私募增量资金也进场缓慢。

　　中基协披露的信息显示， 2024年1月新备案私募基金数量和规模都较前期进一步下降：新备案私募基金数量环比下降18.5%，新备案规模环比下降8.3%。其中，私募证券投资基金新备案数量降幅明显，高达69.4%。

　　有私募人士表示，行业头部机构洗牌压力难减，私募机构需在超额收益、风控等多方面做出努力，给投资者注入更多信心。同时，随着量化新规和市场的不断变化，未来私募行业的竞争格局将进一步发生变化。

　　“百亿元私募俱乐部”减员

　　A股市场持续调整，百亿私募数量有所缩减。

　　私募排排网数据显示，截至2月22日，国内百亿私募数量已经降至98家，而今年初百亿私募数量为104家，不到2个月时间，百亿私募数量减少6家。

　　尽管近期量化私募被遇重挫，但截至目前，百亿量化私募仍有33家，占比超过三分之一。

　　究竟来看，今年以来共有10家私募退出百亿私募梯队，其中包括汉和资本、勤辰资产、运舟资本、正圆投资等知名私募，大多为主观多头私募。

　　勤辰资产是一家明星基金经理搭台创业的主观私募，该公司成立于2022年2月，汇集了林森、崔莹等多位“公奔私”明星，他们在公募时期管理规模均超百亿。“奔私”后，他们也凭借较为稳健的业绩赢得了持有人青睐，规模于2023年年中突破百亿。

　　数据显示，截至2月23日，勤辰资产旗下有数据显示的18只私募产品中，仅勤辰金选森裕1号成立至今取得正收益，其余17只产品均有亏损，其中勤辰创赢成长1号1期成立至今亏损近10%。

　　同样退出百亿阵营的运舟资本成立于2022年3月，同年7月正式完成登记备案。

　　公司实际控制人、投资总监周应波曾在中欧基金担任基金经理、投资总监、投资决策委员会委员、成长策略组负责人，担任公募基金经理期间最高管理规模超600亿元。运舟资本的总经理陆文俊也拥有大型公募基金高管及合伙人经验，投资和管理经验丰富，曾任中欧基金专户投资总监、银华基金副总经理分管投资。

　　2023年8月，市场曾传出“知名百亿私募运舟资本因近期部分重仓股急跌、产品遭迫强平”的相关消息。相关消息称，周应波管理的产品所持有的深桑达A、太极股份（002368）、昆仑万维（300418）等个股，因持续急跌甚至单日跌停，遭某券商上海分公司席位进行了“强平”处理。

　　随后，运舟资本方面回应称此传闻系谣言，并表示公司所管理的私募产品从未进行过杠杆交易，不存在因加杠杆、个股组合下跌而强平的可能；此外，公司管理的产品也并未设置平仓线，因此不会因净值下跌而遭动平仓或清算。

　　值得一提的是，融易新媒体消息，据尽调宝数据显示，2024年1月10日上海运舟私募基金管理有限公司发生高管变更，陆文俊成为新的副总经理，周应波成为新的总经理，翟鹏不再担任研究总监，吕一闻不再担任投资副总监，陆文俊不再担任总经理。

　　在业内人士看来，今年退出百亿元俱乐部的机构大多为主观多头私募，最核心为业绩驱动，据第三方平台统计，今年1月有百亿级私募平均回撤7.27%，百亿级量化私募平均回撤高达10.72%。

　　“要想守住规模就需要降低最大回撤，重视客户体验感。”北京某私募基金人士认为，接下来私募机构应在做好超额收益、加强风控、增加多元化产品等多方面做出努力。

　　产品备案数量下滑

　　除了部分百亿级私募规模缩水，私募增量资金也进场缓慢。

　　2月23日晚，中基协发布了私募基金管理人登记及产品备案1月报。数据显示，今年1月新备案私募基金数量1252只，新备案规模553.22亿元。其中，私募证券投资基金695只，新备案规模169.41亿元；私募股权投资基金189只，新备案规模204.08亿元；创业投资基金368只，新备案规模179.73亿元。