北向资金本周减仓近60亿元！批量买入芯片概念股

　　据Wind统计，北向资金周五全天净买入4.6亿元。本周，北向资金净卖出57.87亿元。

　　Choice数据显示，12月8日（周五）北向资金净买入贵州茅台6.69亿元位居榜首，浪潮信息紧随其后，加仓额为6.17亿元；长安汽车、药明康德净买入额均超4亿元。

　　外资净买入超2亿元的个股较为集中地分布在电子行业。当时来看，来自半导体领域的韦尔股份、中微公司、寒武纪-U、北方华创，净买入额分别为3.4亿元、2.42亿元、2.2亿元、2亿元；来自消费电子领域的传音控股加仓额为3.38亿元。

　　当地时间12月6日，AMD发布其AI芯片InstinctMI300系列产品，包括MI300A和MI300X芯片。MI300X搭载了8个HBM3堆栈，内存容量高达192GB，融易新媒体消息，比H200高36%，更是H100的2.4倍；峰值带宽高达5.3TB/s，比H100高58%，比H200高10%。当地时间12月6日，谷歌宣布推出其认为规模最大、功能最强大的AI模型Gemini，依据模型大小可分为Ultra、Pro和Nano三种。其中，GeminiUltra是规模最大且功能最强大的模型，适用于高度复杂的任务；GeminiPro适用于拓展多种任务；GeminiNano是端侧设备上最高效的模型。

　　国开证券邓垚在12月1日发布的研报中表示，存储占半导体行业比例达20%，作为半导体行业风向标，其价格止跌回升、交货时间延长呈现出景气回温，对于半导体整个行业而言释放了一定复苏信号。需求端来看，AI赋能及VisionPro催化消费电子新需求，加之近期品牌新机密集发布，此前积累的换机需求有望得以释放。半导体作为AI端侧落地的基石，在当前需求复苏、产业格局日趋合理的背景下，行业基本面将逐步改善，促进电子产业链复苏。中长期看，半导体作为兼具周期与成长的行业，短期估值走势受供需关系影响较大，但长期来看，电动化、智能化趋势已确立。且在大国科技博弈背景下，预计明年仍将是市场持续热点。

　　外资卖出一侧，联影医疗惨遭“大甩卖”，大幅减仓10.18亿元；海光信息净卖出额为8.44亿元，中国太保、中国银行、华大智造、金山办公、迈瑞医疗、赛力斯、龙芯中科、天孚通信、海南机场减仓均超3亿元。

　　从周度（12月4日至8日）表现看，北向资金周净买额累计超3亿元的个股见下表。其中，贵州茅台本周净买入额为14.24亿元；中际旭创、药明康德、韦尔股份加仓均超8亿元。

　　卖出方面，本周北向资金净卖出超3亿元的个股如下表。当时来看，五粮液、联影医疗减仓额分别为14.52亿元、13.08亿元；海光信息、美的集团、中国银行、中国太保、金山办公、洛阳钼业、长江电力、中国船舶净卖出额均超5亿元。