华策影视去年亏15亿遭问询 商誉减值8亿投行东方花旗

　　中国经济网北京6月10日讯 深圳证券交易所网站6月8日发布关于对浙江华策影视股份有限公司2019年年报的问询函（创业板年报问询函【2020】第441号）。2020年4月27日，浙江华策影视股份有限公司（简称“华策影视”，300133.SZ）发布2019年年度报告。 

　　华策影视2019年实现营收26.31亿元，同比下滑51.62%；归母净利润-14.67亿元，同比下滑794.55%；扣非净利润-15.84亿元，同比下滑1407.93%；经营活动产生的现金流量净额12.46亿元，同比增长313.68%。 

　　截至2019年12月31日，华策影视商誉账面原值为人民币12.74亿元，减值准备为人民币8.49亿元，账面价值为人民币4.26亿元。其中，上海克顿文化传媒有限公司及其子公司（简称“克顿传媒”）商誉账面原值余额为11.23亿元，商誉减值准备期末余额为7.86亿元，均为报告期内新计提；西安佳韵社数字娱乐发行股份有限公司（简称“佳韵社”）商誉账面原值余额为1.03亿元，商誉减值准备期末余额为4860.94万元，报告期内新计提商誉减值准备为4626.17万元。 

　　2013年7月30日，华策影视披露现金及发行股份购买资产并募集配套资金报告书（草案）。本次交易华策影视拟以现金和发行股份相结合的方式购买克顿传媒100%的股权，并募集配套资金，交易对价为16.52亿元。其中，拟向特定对象吴涛、刘智、孟雪、孙琳蔚等4人以支付现金和发行股份相结合的方式购买其持有的克顿传媒100%的股权，其中以现金的方式支付交易对价的35%，总计现金57820万元；以发行股份的方式支付交易对价的65%，总计发行股份数为5382.46万股。华策影视向吴涛等4名自然人发行股份购买资产的发行价格为定价基准日前20个交易日公司股票交易均价，即19.95元/股。华策影视自2014年2月起将克顿传媒纳入合并报表范围。 

　　东方花旗证券有限公司担任本次重组的独立财务顾问，依照《上市公司重大资产重组管理办法》等法律法规的有关规定，对华策影视进行持续督导。 

　　2011年5月30日，华策影视第一届董事会第十六次会议审议通过了《关于使用超募资金收购西安佳韵社数字娱乐发行有限公司55%股权的议案》，决定使用超募资金14000万元以收购股权及增资的方式控股西安佳韵社数字娱乐发行有限公司，截至2012年6月30日公司已支付11750万元。 

　　华策影视向社会公开发行人民币普通股（A股）1412万股，发行价格为人民币68.00元/股，募集资金总额为9.60亿元，扣除各项发行费用后的募集资金净额为9.10亿元。根据《浙江华策影视股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》披露之相关内容，募集资金用于“补充影视剧业务营运资金”项目及其他与主营业务相关的营运资金。 

　　深圳证券交易所创业板公司管理部在华策影视2019年年报事后审查中关注到包括公司业绩大幅下滑、商誉减值计提比重大等10项情况，请华策影视就这10项问题做出书面说明，并在6月15日前将有关说明材料报送深圳证券交易所创业板公司管理部并对外披露，同时抄送浙江证监局上市公司监管处。 

　　以下为原文： 

　　关于对浙江华策影视股份有限公司2019年年报的问询函 

　　创业板年报问询函【2020】第441号 

　　浙江华策影视股份有限公司董事会 ： 

　　我部在你公司 2019 年年报事后审查中关注到以下情况： 

　　1. 报告期内，你公司实现营业收入26.3亿元，同比下降54.62%；归属于上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）-14.67亿元，同比下降794.55%；经营活动产生的现金流量净额为12.46亿元，同比增长313.68%。请结合公司业务类型、产品价格、期间费用、客户变化、同行业可比上市公司情况等，说明2019年度公司销售规模和经营业绩大幅下滑的具体原因，公司营业收入、净利润变动与经营活动产生的现金流量净额不匹配的原因及合理性。 

　　2. 报告期末，你公司商誉余额为12.74亿元，计提商誉减值准备8.46 亿元。其中并购标的上海克顿文化传媒有限公司（以下简称“克顿传媒”）当期实现净利润9,033.67万元，同比下降76.55%，公司对其计提商誉减值准备 78,631.26 万元；并购标的西安佳韵社数字娱乐发行股份有限公司（以下简称“佳韵社”）当期实现净利润 1,926.29万元，同比下降 16.82%，公司对其计提商誉减值准备 4,626.17 万元。 

　　（1）请结合克顿传媒和佳韵社的行业发展形势、经营情况等，融易新媒体，说明其报告期内业绩大幅下滑的具体原因及合理性。