基金二季报披露拉开序幕

克日，中银基金、德邦基金、国投瑞银基金、东吴基金等旗下产物披露二季报，这也是2023年首批基金二季报。个中，不少权益类基金司理表达了对科技股的看好。

观仓位：基金继承高仓位运行

首先，在资产设置上，几位权益类基金司理二季报中的股票持仓都没有明明下降，有的甚至小幅加仓。如国投瑞银先进制造股票占比93.29%，其一季报仓位为93.63%。国投瑞银新能源二季报的股票占比为93.52%，融易新媒体，对比一季报的91.72%尚有加仓。德邦半导体财富的股票占比88.51%，其一季报仓位为86.53%。东吴移动互联股票占比89.95%，其一季报仓位为85.55%。

在重仓股方面，国投瑞银财富进级、国投瑞银先进制造、国投瑞银新能源等基金中均新增了科达利、璞泰来为前十大重仓股;而德邦稳盈增长和德邦福鑫的前十大重仓股中均新增了三七互娱、神州泰岳和巨人网络。

看后市：A股或将进入科技股时代

从首批基金二季报来看，基金司理对科技股的看好溢于言表。

东吴移动互联的基金司理刘元海在二季报中暗示，展望下半年，当前A股市场大概处在政策底、盈利底和估值底三重相对底部的运行情况中，因此市场下行风险相对较小，中恒久投资代价或较为明明。基于此判定，下半年大概仍然维持较高仓位运作模式。

他认为，以ChatGPT为代表的AI人工智能技能有望驱动全球科技进入新一轮创新和应用周期，同时叠加数字经济有望成为将来3-5年以致更长时间中国经济新的增长动力，因此A股市场或将进入科技股时代，看好科技股行情。因此将继承以科技股作为重点存眷偏向，但愿通过度享中国科技行业成长而尽力实现基金净值上行。

德邦稳盈增长的基金司理雷涛更是绝不掩饰对人工智能的看好。他在二季报中暗示，“二季度开始，我们将聚焦在人工智能赛道长举办投资。人工智能作为泛科技规模中最令人感动的技能气力，在这不到一年的时间里，给全球科技界带来很多令人赞叹的变革。人工智能财富的投资时机，跟着技能的不绝成长和深化，进一步扩散开来。这样的投资时机将延续接下来的很长一段时间，我们相信，产物在这个赛道的聚焦也将充实享受财富成长的红利。”

国投瑞银先进制造殽杂的基金司理施成在二季报中阐明，2023年全年的行情大概城市更偏生长一些，因为市场刚从两年的熊市中苏醒过来。后续生长的演绎，有大概实现虚实的切换，业绩生长股会迎来时机。而在经济没有进入过热的环境下，龙头公司在苏醒前期阶段表示会更为突出。今朝的时点不少制造业已经走过，或即将走过其产能过剩的节点，将来盈利本领估量不再下滑。而个中的龙头公司，在行业大幅过剩的配景下仍有很强的盈利本领，具备投资代价。上游资源品，具备资源属性的，由于其恒久供给的速度限制，盈利中枢会一连上行。以上是具备投资代价的两个逻辑。

德邦半导体财富的基金司理雷涛、吴昊在二季报中称，维持本年半导体行情三个驱动力的判定：1.全球半导体周期的拐点;2.国产替代的进一步深入;3.人工智能的技能海潮，带来半导体财富的新需求。上半年，国产替代和人工智能的驱动力已经有必然的表示，这两个驱动力带来的行情仍然没有竣事。后头，将会进一步泛起布局性的时机。而半导体周期的演绎，上半年的行情浮现相对较少，后续跟着差异的产物拐点的呈现，市场也会对应呈现相关的行情表示。当前，看好算力、存储、封测、设备质料等规模，同时对消费类芯片保持庞大的存眷。