每日经济新闻： 鲁抗医药女员工内幕交易 为大股东华鲁集团高管夫人

　　经复核，我局认为：第一，鲁抗医药2017年前11个月业绩大幅增长的内幕信息在2017年12月4日已形成，刘某德初始知悉时间不晚于2017年12月12日。鲁抗医药2017年12月份业绩继续大幅增长是前述内幕信息的继续和发展，不影响内幕信息形成时点的认定。刘某德何时知悉内幕信息后续发展变化的情况，融易新媒体，亦不影响对刘某德初始知悉内幕信息时点的认定。

　　（三）公司股权结构的重大变化；

　　第四，王丽华作为鲁抗医药员工，不属于2005年《证券法》规定的内幕信息知情人，对鲁抗医药一直看好，其本人不知悉鲁抗医药内幕信息。

　　第二，根据王丽华谈话笔录、王丽华和刘某德银行账户交易流水，王丽华证券账户2017年11月13日转入的60,000元来源于刘某德工资卡。

　　刘某德系华鲁集团高级管理人员，依据2005年《证券法》第七十四条第二项和第四项的规定，为法定内幕信息知情人。刘某德通过参加经营分析会和查阅财务部发送的财务分析能够知悉鲁抗医药上述内幕信息，初始知悉时间不晚于2017年12月12日。

　　综上，我局对王丽华的意见不予采纳。

　　《证券法》第七十三条规定：禁止证券交易内幕信息的知情人和不法获取内幕信息的人利用内幕信息从事证券交易活动。

　　第二，王丽华买入股票所用的136,920元没有任何资金来源于刘从德的工资卡，是其本人卡上的钱及卖其他股票的钱。

　　第三，王丽华账户买入的上述股票至今尚未卖出，因此认定其交易获利9,692.5元不成立。

　　（五）公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次超过该资产的百分之三十；

　　（一）本法第六十七条第二款所列重大事件；

　　第四，我局根据本案证据，当事人与内幕信息知情人刘某德是夫妻，关系密切，其证券交易活动与内幕信息基本吻合，相关交易行为明显异常，当事人不能做出合理说明，综合认定本案违法事实。

　　（三）“王丽华”账户资金划转情况

　　《证券法》第七十六条规定：证券交易内幕信息的知情人和不法获取内幕信息的人，在内幕信息公开前，不得买卖该公司的证券，或者泄露该信息，或者建议他人买卖该证券。 持有或者通过协议、其他安排与他人共同持有公司百分之五以上股份的自然人、法人、其他组织收购上市公司的股份，本法另有规定的，适用其规定。

　　当事人：王丽华，女，1964年10月出生，住址为济南市历下区。

　　山东鲁抗医药股份有限公司是我国大型的综合化学制药企业，国家重要的抗生素生产基地。鲁抗医药A股（600789）股票于1997年2月在上海证券交易所挂牌上市。总资产25亿元，员工5700多人，各类专业技术人员占30%。华鲁控股集团有限公司为第一大股东，持股21.12%。

　　〔2020〕3号

　　王丽华与刘某德为夫妻关系，两人经常居住地址和联系地址相同。“王丽华”账户于2008年1月开立于中泰证券济宁运河路营业部。王丽华使用“王丽华”账户于2018年1月10日买入“鲁抗医药”1.63万股，成交金额136920元。截至调查日，上述股票尚未卖出。经上海证券交易所计算，至内幕信息公开日（2018年1月26日），“王丽华”账户通过上述交易账面获利9692.5元。“王丽华”账户对应的三方存管银行账户2017年11月至2018年1月9日共存入11.51万元，其中6万元直接来源于刘某德的工资卡。

　　华鲁控股集团有限公司（简称“华鲁集团”）是山东省政府设立的国有独资公司，是经批准实行国有资产授权经营的资本运营机构，现由山东省国有资产管理委员会监管的省属大型企业集团。

　　《证券法》第二百零二条规定：证券交易内幕信息的知情人或者不法获取内幕信息的人，在涉及证券的发行、交易或者其他对证券的价格有重大影响的信息公开前，买卖该证券，或者泄露该信息，或者建议他人买卖该证券的，责令依法处理不法持有的证券，没收违法所得，并处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不足三万元的，处以三万元以上六十万元以下的罚款。单位从事内幕交易的，还应当对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，并处以三万元以上三十万元以下的罚款。证券监督管理机构工作人员进行内幕交易的，从重处罚。

　　内幕交易行为给投资者造成损失的，行为人应当依法承担赔偿责任。

　　中国证券监督管理委员会山东监管局 　

　　王丽华与刘某德为夫妻关系，两人经常居住地址和联系地址相同。“王丽华”账户于2008年1月开立于中泰证券济宁运河路营业部。王丽华使用“王丽华”账户于2018年1月10日买入“鲁抗医药”16,300股，成交金额136,920元。下单设备是王丽华办公电脑。截至调查日，上述股票尚未卖出。经上海证券交易所计算，至内幕信息公开日（2018年1月26日），“王丽华”账户通过上述交易账面获利9,692.5元。

　　（七）上市公司收购的有关方案；