伊始 2021，谁在控盘比特币？

截止发稿，比特币于币安交易所上，BTC/USDT 交易对价格再次突破 34000 美元。

过去两个月中，比特币的资产价格飙升，引领了整个全球加密资产行业的牛市回归。机构进场、共识强化、对冲套利、资产避险、货币宽松的宏观环境、连接加密与传统金融市场的通路增多，种种迹象表明比特币已不在局限于小范围的资本游戏中。

究竟谁在控盘比特币？最大的利益攸关方是谁？谁在其中谋取了最大收益？未来比特币的筹码还会以什么格局继续流动？

人们一直以来都在探究比特币持仓排行的问题，但是大多数答案使用的数据或太过陈旧，或维度设计不科学，很难让人获得有价值的参考。因此，链得得特为撰文，试图在这个时点解答这一问题。

首先，要承认一点，由于加密资产的匿名性，任何“持仓榜单”均无法做到 100% 准确。

原因有二：一来，很少有 BTC 大户会把所有的资产放在同一个地址中，他们大多将资产分散在不同的地址里面；其次，虽然 BTC 链上信息透明，但是很少有大户会对外公布自己的 BTC 地址。因此，我们几乎不可能从链上数据了解到谁是 BTC 持仓大户，以及他们的真实身份。

我们只是尽可能通过公开数据、自洽分析维度和行业走访来尽可能识别真假，使表单相对准确。

链得得依据以下三个维度排列出 BTC 持仓榜单。这三大维度主体分别是：1、以机构或组织形式为主体持有 BTC 的数量排行。2、以 BTC 链上单个存储地址最新余额数量为主体的排行。3、以自然人为主体持有 BTC 数量的排行。

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全球机构与组织 BTC 持仓榜单

首先，我们先来看一下链得得根据公开数据综合分析统计出的比特币十大持仓机构 。下面会为大家一一分析。

全球机构与组织 BTC 持仓榜单（链得得制图）

最新数据显示，目前这十大机构的总持仓达到了 118.5 万枚比特币，占目前 BTC 流通量的 6.37%。而根据能搜索到的数据，在 2020 年年初，这 10 大机构的持仓量为 47.8 万，一年内总增长量为 60.6 万枚 BTC。

数据研究过程

链得得找到了两个比较权威的 BTC 持仓排行（按公司和组织排序）网站，分别是_https://bitcointreasuries.org/_和_https://www.kevinrooke.com/bitcoin_

Bitcoin Treasuries 网站上收集了全球各地 40 余家公司的 BTC 持仓，同时还附有数据来源。从网站上可以看到，数据更新时间大多集中于 2020 下半年，数据来源大多是各个公司自己发布的报告。

另一家网站名为_Kevin Rooke_。这家网站的 BTC 持仓大户列表里面收集了 38 个实体，范围除了上一家网站的公司、基金，还把个人和“其它”类别（例如 Wrapped BTC）包含了进去。

从灰度 BTC 持仓的数字来看，Kevin Rooke 这家网站的更新速度更快，同时也附有来源，便于读者求证。

结合两个网站的数据，链得得制作了 BTC 持仓 TOP10 （按公司和组织排序）。

全球机构与组织 BTC 持仓榜单（链得得制图）

在 Kevin Rooke 网站上，我们看到了“中国政府”和“美国政府”。两个政府的 BTC 持仓实际上是在两起非法案件中没收的资金。