大跌超9%！“国家队”减持知名半导体公司(2)

　　东海证券认为，在人工智能和集成电路半导体两个产业紧密融合发展的背景下，AI全产业链的关键细分领域都可能是国家大基金三期重点关注的对象。根据前两期的投资方向以及当前半导体产业链的发展现状，预计国家大基金三期的主要任务将是打通行业内关键的“卡脖子”环节，将更多资金和资源投向芯片、设备、第三代半导体材料、封装核心技术等关键技术领域，提升国内半导体产业的自主可控能力。

　　东海证券还称，国家大基金三期加大投资布局，有望在泛AI领域或将引发新的投资热潮，打通AI全产业链、充分发挥AI芯片和硬件的应用价值。连通上游设备商和下游产业应用的AI服务器集成服务商有望率先受益，建议关注国产AI服务器产业链的相关集成服务企业。

　　重仓31股

　　从国家大基金一期、二期的持仓来看，国家大基金在A股投资中充分展现了“耐心资本”的特性。

　　根据证券时报记者此前统计，截至2024年一季末，国家大基金（一期、二期）共出现在31家公司前十大流通股东名单中（去重后），按照历年年末统计（2024年按一季度末统计），8家公司获国家大基金持股超过5年，三安光电获国家大基金持股长达10年，长川科技、通富微电、国科微获国家大基金持股长达7年。

　　数据显示，截至2024年一季度末，国家大基金一期共出现在23家上市公司的十大股东名单中，相比2023年四季度末减少2家，持股市值达526.57亿元。持股市值最高的5只股票分别是北方华创、沪硅产业、长电科技、华大九天、通富微电。

　　截至2024年一季度末，国家大基金二期共出现在12家上市公司的十大股东名单中，持股市值达153.1亿元。持股市值最高的5只股票分别是中芯国际、中微公司、北方华创、思特威-W、沪硅产业。

　　值得一提的是，国家大基金二期近期入股长电科技汽车电子公司。企查查APP显示，近日，长电科技汽车电子（上海）有限公司发生工商变更，新增国家集成电路产业投资基金二期股份有限公司、上海集成电路产业投资基金（二期）有限公司等为股东，同时公司注册资本由4亿元增加至48亿元。

　　信息显示，长电科技汽车电子（上海）有限公司成立于2023年4月，法定代表人为郑力，经营范围为技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广，货物进出口，融易新媒体消息，进出口代理，技术进出口，其第一大股东为长电科技旗下长电科技管理有限公司。